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How to give a Christmas cash gift and avoid inheritance tax traps

Ian Dyall sur les cadeaux en espèces festifs : assurez-vous que le Trésor ne perçoit pas un impôt sur les successions plus tard

Ian Dyall sur les cadeaux en espèces festifs : assurez-vous que le Trésor ne perçoit pas un impôt sur les successions plus tard

Ian Dyall sur les cadeaux en espèces festifs : assurez-vous que le Trésor ne perçoit pas un impôt sur les successions plus tard

Ian Dyall est responsable de la planification successorale chez Evelyn Partners, gestionnaire de patrimoine.

L’argent ou d’autres cadeaux financiers pourraient être plus que jamais les bienvenus ce Noël.

En période économique sombre, les épargnants plus âgés disposant d’une certaine richesse accumulée pourraient décider que certains de leurs actifs durement gagnés devraient être transférés aux jeunes générations maintenant – plutôt que de reporter leur générosité jusqu’à la lecture d’un testament.

La bonne nouvelle est que, bien fait, cela peut contribuer à réduire ou à annuler l’impôt sur les successions, augmentant ainsi les avantages pour toutes les personnes concernées.

Cela devient pertinent pour de plus en plus de familles, car un nombre croissant de successions sont entraînées dans le filet des droits de succession par l’inflation des prix des actifs et les tranches de taux zéro gelées.

Ce gel profond de l’allocation a été prolongé jusqu’à l’année d’imposition 2027/28 dans la déclaration d’automne – et le Bureau de la responsabilité budgétaire s’attend à ce que les recettes fiscales sur les successions augmentent de 28% en conséquence, passant de 6,1 milliards de livres sterling en 2021/22 à 7,8 milliards de livres sterling en 2027/28.

Pendant ce temps, le partage de la richesse et l’aide financière aux êtres chers deviennent encore plus prioritaires à mesure que les demandes augmentent sur les budgets des jeunes familles.

La transmission de la richesse au cours de leur vie récompense également le donateur avec la satisfaction de voir les avantages dont il bénéficie.

Mais s’il peut en plus apporter des avantages fiscaux, le manque de familiarité avec les règles pourrait également être sanctionné par des pénalités fiscales.

Quels cadeaux en espèces sont exempts d’impôt ?

À Noël, la majorité des cadeaux monétaires occasionnels tomberont dans les limites autorisées par le HMRC.

Mais des transferts plus généreux ou continus peuvent entraîner des problèmes fiscaux pour le bénéficiaire, donc dans ce cas, une certaine planification est recommandée.

Que la remise d’une somme d’argent importante soit un cadeau festif ou non, il faut faire plus attention pour s’assurer que le Trésor ne perçoit pas un impôt sur les successions plus tard.

Quand devez-vous payer des droits de succession ?

L’impôt sur les successions est payable sur les successions supérieures à 325 000 £, ou 500 000 £ s’il y a une propriété transmise aux descendants directs et que la valeur de la succession est inférieure à 2 millions de £, écrit Heather Rogers, chroniqueuse fiscale de This is Money.

Sur les domaines d’une valeur supérieure à 2 millions de livres sterling, la tranche de taux zéro de résidence commence à être réduite.

Si un conjoint ou un partenaire civil est décédé en premier, ses allocations peuvent être transférées au membre survivant du couple selon sa volonté, ce qui signifie que ces seuils pourraient potentiellement doubler.

Une question fiscale ? Écrivez à Heather à experts@thisismoney.co.uk. Veuillez mettre QUESTION FISCALE dans la ligne d’objet.

Certains transferts de base sont exonérés d’impôt.

– Cadeaux jusqu’à n’importe quelle valeur entre époux et partenaires civils domiciliés au Royaume-Uni.

– Dons au « bénéfice national », comme les dons aux musées et aux bibliothèques.

– Les dons à des œuvres caritatives de toute valeur sont également exonérés d’impôt et peuvent même vous donner droit à un élément d’allégement de l’impôt sur le revenu grâce à Gift Aid.

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Les cadeaux aux particuliers qui n’entrent pas dans les catégories ci-dessus peuvent également être non imposables tant qu’ils remplissent les conditions suivantes.

– Le total des dons que vous avez faits au cours d’une année d’imposition totalise moins de 3 000 £. Vous pouvez également reporter toute allocation de 3 000 £ inutilisée de l’année d’imposition précédente, ce qui rend possible des dons financiers allant jusqu’à 6 000 £ ce Noël.

– De petits cadeaux jusqu’à 250 £ peuvent être faits à n’importe quel nombre de personnes au cours de l’année d’imposition, à condition que le total pour une personne ne dépasse pas 250 £.

Si c’est le cas, cette exemption ne s’applique pas et tous les cadeaux commenceraient à utiliser l’allocation de 3 000 £ susmentionnée.

– Des dons provenant de revenus réguliers qui font partie des dépenses courantes normales peuvent également être faits (voir ci-dessous pour plus d’informations à ce sujet).

– L’argent peut également être donné sous forme de don hors taxe en cas de mariage ou de partenariat civil d’un montant de 5 000 £ de chaque parent, 2 500 £ de chaque grand-parent et jusqu’à 1 000 £ de toute autre personne. Ceux-ci n’utiliseraient aucune des autres indemnités

Que se passe-t-il si vous enfreignez l’une de ces limites ?

Des dons plus importants peuvent évidemment être faits, et sans causer de problème tant que le donateur survit ensuite pendant sept ans, période pendant laquelle ces dons restent des « transferts potentiellement exonérés ».

Si le donateur décède dans les sept ans, la tranche à taux zéro de 325 000 £ est réduite de la valeur des dons (donc, dans un sens, ils sont comptés comme n’ayant jamais quitté la succession), et l’impôt sur les actifs au-dessus du NRB sera dû jusqu’à 40 pour cent.

Nous disons « jusqu’à » parce que si les dons réunis dépassaient la tranche de taux zéro, un allègement progressif peut s’appliquer, ce qui réduit l’impôt payé sur les dons plus anciens.

S’il s’est écoulé trois à quatre ans entre la date de la donation et le décès, le taux des droits de succession tombe à 32 %, tandis qu’à six ou sept ans, le taux tombe à seulement 8 %.

Source : Gov.uk

Source : Gov.uk

Tout cela signifie que les dons importants dépassant la tranche de taux zéro peuvent modérer l’assujettissement à l’impôt sur les successions même s’ils ne respectent pas la règle des sept ans.

Si un don devient passible de droits de succession, c’est le destinataire qui devra payer, et il se peut qu’il n’ait pas les ressources nécessaires pour régler une facture fiscale surprise à son arrivée, peut-être après avoir dépensé l’argent.

Un corollaire de tout cela est que si quelqu’un fait un don d’une valeur inférieure à la tranche de taux zéro à une personne et décède ensuite dans les sept ans, tous les bénéficiaires de la succession pourraient partager la responsabilité du don à vie reçu par une personne.

La seule fois, dans l’ensemble, qu’un donateur sera assujetti à l’impôt sur un don de son vivant serait s’il faisait un don à une fiducie discrétionnaire, au-delà de la tranche de taux nul de l’impôt sur les successions disponible du donateur.

Et si vous faisiez un ‘cadeau avec réservation’ ?

Si un donateur donne quelque chose mais continue d’en recevoir un avantage – comme une maison où il continue de résider – le donateur n’est pas responsable en ce sens qu’il devra payer une facture fiscale de son vivant.

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Un « don avec réserve » fait simplement partie de la succession aux fins de l’impôt sur les successions, de sorte que les exécuteurs testamentaires pourraient devoir payer plus d’impôts sur la succession.

Mais il convient de rappeler qu’aux fins d’autres impôts comme l’impôt sur les gains en capital, le don EST efficace, ce qui pourrait créer une situation de « pire des deux mondes ».

Par exemple, si vous donnez votre maison à votre enfant mais que vous y habitez sans payer un loyer du marché, la donation est sans effet pour l’allégement des droits de succession, de sorte que les droits de succession seront toujours payés au décès.

Des temps plus difficiles: les cadeaux en espèces pourraient être plus que jamais les bienvenus ce Noël, car les épargnants plus âgés décident qu'une partie de la richesse devrait être transférée aux jeunes générations maintenant, déclare Ian Dyall

Des temps plus difficiles: les cadeaux en espèces pourraient être plus que jamais les bienvenus ce Noël, car les épargnants plus âgés décident qu’une partie de la richesse devrait être transférée aux jeunes générations maintenant, déclare Ian Dyall

Cependant, aux fins de l’impôt sur les gains en capital, la propriété appartient au bénéficiaire, mais s’il n’y habite pas – ou s’il possédait déjà une maison – il n’y aurait probablement pas d’exonération pour l’allégement pour résidence principale lorsqu’il est vendu sur n’importe quel gains en capital depuis qu’ils l’ont reçu.

Les donateurs qui envisagent de telles mesures seraient bien servis par des conseils fiscaux spécialisés car il s’agit de domaines complexes.

Et si vous faisiez des dons avec votre revenu excédentaire ?

De nombreux donateurs aiment donner des montants réguliers et continus, à de jeunes parents par exemple, dans un véhicule d’épargne ou d’investissement tel qu’un Junior Isa, une pension ou une fiducie.

Mais pour rester exonérés de droits de succession, les donations régulières doivent respecter certaines règles.

Le revenu excédentaire est ce qui reste après que toutes vos dépenses ont été payées : des fonds restants qui sont excédentaires par rapport aux besoins et qui n’ont aucune incidence sur votre niveau de vie.

Vos revenus comprennent les revenus d’emploi et de retraite, et peuvent également comprendre les intérêts, les dividendes et les revenus de location.

Mais certains versements réguliers que les épargnants pourraient considérer comme des « revenus » ne sont pas pris en compte. Deux des exemples les plus courants sont les retraits réguliers d’un bon d’assurance-vie et si vous avez acheté une rente viagère (en d’autres termes, elle n’a pas été achetée avec des fonds de pension et a été achetée par d’autres sources).

Seule une partie de la rente sera considérée comme un revenu et le reste sera un retour de votre capital investi, de même que tous les retraits effectués sur les obligations d’assurance-vie.

HEATHER ROGERS RÉPOND À VOS QUESTIONS FISCALES

Faire des dons financiers réguliers peut être aussi simple que de mettre en place un ordre permanent régulier directement sur le compte bancaire du bénéficiaire.

Alternativement, vous pourriez vouloir mettre en place une sorte de police pour le bénéficiaire, comme une assurance-vie ou un régime de retraite, et vous pourriez payer les primes régulières à partir de votre revenu excédentaire.

Les parents ou les grands-parents peuvent cotiser à une Junior Isa, à une pension de retraite ou à une fiducie pour héberger les dons réguliers accumulés pour leur progéniture.

L’exonération des « dépenses normales sur revenu » s’appliquera même si vous décédez dans les sept ans suivant le dernier don, à condition que trois règles clés soient respectées.

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– Les dons doivent être effectués à partir de vos revenus.

– Ils font partie de vos “dépenses normales” et sont versés régulièrement.

– Les paiements ne doivent pas avoir d’impact sur votre propre niveau de vie.

Dans ce cas, les donations seront exonérées de droits de succession et ni les bénéficiaires ni la succession ne paieront d’impôts sur celles-ci.

Les dépenses normales peuvent être une zone grise et difficile, et une source possible de litige avec le HMRC lorsque les exécuteurs testamentaires doivent faire face à un impôt sur les successions.

La meilleure politique pour un donateur est de définir ses intentions concernant les dons réguliers et de conserver des documents clairs enregistrant les dons, ainsi que leurs revenus et dépenses globaux.

Qu’en est-il de la création d’une fiducie?

De nombreux épargnants plus âgés souhaitent transférer leur patrimoine au cours de leur vie, mais préfèrent conserver un certain accès ou un certain contrôle sur les actifs.

A cet effet, deux types de confiance présentent un intérêt particulier.

Une fiducie discrétionnaire peut dissiper certaines craintes qu’un bénéficiaire puisse dilapider des actifs ou les perdre en cas de divorce ou d’insolvabilité d’entreprise. Cela pourrait simplement limiter l’accès jusqu’à ce qu’un enfant soit majeur.

Le bénéficiaire sera répertorié comme l’un des nombreux bénéficiaires possibles et n’en bénéficiera qu’à la discrétion des fiduciaires, afin que la fiducie puisse protéger les actifs et que le moment et la taille de tout paiement effectué par la fiducie puissent être contrôlés.

Chaque personne peut donner jusqu’à 325 000 £ à un taux nul dans des fiducies discrétionnaires au cours d’une période de sept ans sans déclencher d’impôt sur les successions.

Les dons excédant ce montant seront immédiatement assujettis à l’impôt sur les successions à 20 pour cent avec un impôt supplémentaire dû s’ils décèdent dans les sept ans.

Une simple fiducie peut également être utile, en particulier lorsque les grands-parents souhaitent investir pour leurs petits-enfants.

Lorsque vous investissez pour des bénéficiaires mineurs, l’instinct naturel est d’utiliser des emballages fiscalement avantageux tels qu’un Junior Isa, mais ceux-ci sont de taille limitée et ne sont pas accessibles avant 18 ans, même au profit de l’enfant.

Si un grand-parent investit pour un petit-enfant en utilisant une simple fiducie, le montant investi est illimité et l’argent de la fiducie peut être utilisé au profit de l’enfant avant 18 ans si nécessaire.

Les investissements sont imposables, mais c’est le bénéficiaire mineur qui est redevable, et son impôt sur le revenu des particuliers et ses abattements fiscaux sur les gains en capital éliminent généralement toute responsabilité.

Bien que les fiducies nues puissent être aussi efficaces sur le plan fiscal qu’un Junior Isa mais moins restrictives, il existe une législation anti-évitement lorsque l’argent est fourni par un parent plutôt que par un grand-parent.

Si le revenu dépasse 100 £, le revenu est imposable contre le parent. La Junior Isa bénéficie d’un léger avantage fiscal pour les investissements des parents car ils ne sont pas concernés par ces mesures.

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